HAPV3 negocia com desconto extremo (P/B 0.074) sugerindo oportunidade contrária, mas enfrenta pressões setoriais de saúde suplementar e endividamento. A recuperação depende de melhora operacional, otimização de custos e inflação controlada no segmento.
Valuation
P/L (P/E)—
P/VP0.07
EV/EBITDA—
Dividend Yield0.00%
Rentabilidade & Margens
ROE12.5%
Margem líquida4.2%
Beta—
MoatMODERATE
Endividamento & Crescimento
Dívida/Patrim. (D/E)0.78
Cresc. receita (a/a)6.8%
VPA (R$/ação)96.79
Free Cash Flow—
Alvos & Operacional
Bear R$5.80Base R$8.50Bull R$11.20Upside +17.9%
Zona de entradaR$6,80–R$7,40
Stop lossR$6.15
Catalisadores
- Aprovação de reajustes de contribuição acima da inflação
- Melhora na sinistralidade e loss ratio
- M&A ou consolidação no setor de saúde suplementar
Riscos
- Regulação mais restritiva de reajustes pela ANS
- Deterioração da curva de sinistralidade
- Fuga para planos mais baratos em recessão