AURE3 opera em segmento de energia renovável com assets de geração previsível, mas enfrenta pressão regulatória e concorrencial crescente. Valuation em P/B 0.979 sugere desconto, porém falta de dividend yield (0%) e crescimento modesto limitam apelo institucional.
Valuation
P/L (P/E)—
P/VP0.98
EV/EBITDA—
Dividend Yield0.00%
Rentabilidade & Margens
ROE8.5%
Margem líquida12.3%
Beta—
MoatMODERATE
Endividamento & Crescimento
Dívida/Patrim. (D/E)1.87
Cresc. receita (a/a)4.2%
VPA (R$/ação)11.69
Free Cash Flow—
Alvos & Operacional
Bear R$9.80Base R$12.50Bull R$14.80Upside +5.9%
Zona de entradaR$11,20–R$11,80
Stop lossR$10.50
Catalisadores
- Resultado Q2 2026 com guidance de geração
- Aprovação de projetos de expansão em capacidade renovável
- Refinanciamento de dívida em ambiente de taxas decrescentes
Riscos
- Alavancagem elevada (D/E 1.87) sensível a taxa de juros
- Risco regulatório em preços de energia e concessões
- Deterioração das margens por competição em leilões